Spefin Finanziaria, prima cartolarizzazione di crediti CQS. Gli inhouse

Spefin Finanziaria ha realizzato la sua prima operazione di cartolarizzazione, avente a oggetto prestiti personali assistiti da cessione/delegazione del quinto dello stipendio/della pensione (c.d. “CQS”) originati dalla stessa Spefin Finanziaria e da altre banche e intermediari finanziari.

L’operazione è stata realizzata mediante l’emissione – ai sensi della legge 130/1999 – di titoli asset-backed a ricorso limitato con struttura “partly paid” da parte della società di cartolarizzazione “SPE ONE SPV srl”, gestita da Banca Finint. I crediti sono stati e saranno ceduti alla società veicolo da parte di Spefin Finanziaria nel corso di un periodo di “ramp-up” avente durata di circa 12 mesi.

Intesa Sanpaolo – Divisione IMI Corporate & Investment Banking ha agito in qualità di arranger nella strutturazione dell’operazione.

I professionisti

Nella cartolarizzazione sono stati coinvolti l’ufficio legale interno di Spefin Finanziaria con un team guidato da Carlo Cerilli (nella foto) nonché il team dell’ufficio crediti guidato da Simone Santinelli. Gli aspetti amministrativi e finanziari sono sati curati dal cfo Tommaso Pezone.

Jones Day (in qualità di drafting counsel) ha invece assistito l’arranger Intesa – IMI CIB con un team composto dal partner Vinicio Trombetti e da Fabio Maria Guidi. Gli aspetti fiscali dell’operazione sono stati curati dagli of counsel Luca Ferrari e Carla Calcagnile.

Inoltre, Banca Finint ha agito nei ruoli di master servicer, rappresentante dei portatori dei titoli, agente di calcolo, corporate servicer, account bank e paying agent, mentre Wilmington Trust SP Services (London) ha agito in qualità di stichting corporate servicer.