Via al sesto green bond per Iren: attivo il team legale interno
Iren ha concluso l’emissione di un bond della durata di 9 anni, il sesto in formato Green Use of Proceeds, che consente di rafforzare ulteriormente la struttura finanziaria del gruppo, migliorando gli indici di liquidità. La provvista contribuisce al finanziamento e rifinanziamento di progetti che concorrono alla realizzazione degli obiettivi di sostenibilità definiti nell’aggiornamento del Piano Industriale 2030, approvato a giugno 2024.
Iren ha seguito l’operazione con il proprio team legale in house coordinato dal direttore affari legali e societari Massimiliano Abramo (in foto).
I dettagli dell’operazione
Con questa emissione si conferma il forte apprezzamento degli investitori istituzionali per la strategia di crescita sostenibile intrapresa dal gruppo, grazie ad una domanda elevata, pari a quasi 5 volte l’ammontare offerto, e di qualità, ad un’ampia diversificazione geografica oltre che ad una significativa partecipazione dei cosiddetti Investitori Socialmente Responsabili (SRI).
Il collocamento obbligazionario effettuato (rating atteso BBB per Fitch e BBB per S&P) si caratterizza per un importo complessivo di 500 milioni di Euro a valere sul Programma Euro Medium Term Notes (EMTN) da 4 miliardi di Euro, approvato in data 16 luglio 2024 dalla Central Bank of Ireland e depositato presso il mercato regolamentato della Borsa Irlandese (Euronext Dublin) dove è quotato l’EMTN Programme.
I titoli, che hanno un taglio unitario minimo di 100.000 euro e scadono il 23 settembre 2033, pagano una cedola lorda annua pari all’3,625% e sono stati collocati a un prezzo di emissione pari a 99,300%. Il tasso di rendimento lordo effettivo a scadenza è pari a 3,718% corrispondente ad un rendimento di 137 punti base sopra il tasso midswap. La data di regolamento è stata fissata per il 23 settembre 2024. Si prevede che il nuovo Bond sia quotato sul mercato regolamentato della Borsa Irlandese (Euronext Dublin) e sia ammesso a negoziazione sul sistema “ExtraMOT PRO” organizzato e gestito da Euronext Milano nel segmento dedicato agli strumenti di tipo green.
La consulenza esterna
Il team legale interno di Iren è stato affiancato dallo studio legale Legance per quel che riguarda i profili giuridici dell’operazione.
L’operazione di collocamento, inoltre, è stata curata da BofA Securities, IMI – Intesa Sanpaolo, Mediobanca, Société Générale e UniCredit in qualità di Active Bookrunner e da Banca Akros, Barclays, Citi, Goldman Sachs International e J.P. Morgan in qualità di Other Bookrunner.
